【BT财报瞬析】通源环境2023三季报：资产负债率微升，营业收入增长显著，现金流量净额转负

本财报公告时间：2023-10-27 16:49:13

通源环境（股票代码：688679）是一家专注于固废污染综合整治、污泥污水及水环境综合整治和环境修复业务的高新技术企业。公司为地方政府部门、大型企业等客户提供环境整体解决方案，包括方案设计、装备研制、项目建设和运营服务。

在资产负债方面，2023年三季度末，通源环境的总资产为25.52亿元，相比上年度末的23.1亿元有所增长。负债总额为14.23亿元，较上年度末的11.93亿元有所上升。净资产为11.3亿元，略高于上年度末的11.17亿元。资产负债率为55.74%，较上年度末的51.65%有所上升。

在利润方面，公司2023年三季度的营业收入为10.46亿元，较上年同期的8.55亿元有所增长。营业成本为8.55亿元，较上年同期的6.93亿元有所增加。营业利润为2997.32万元，较上年同期的3754.32万元有所下降。净利润为2635.51万元，较上年同期的3306.14万元有所下降。毛利率为18.32%，较上年同期的18.96%有所下降。净利率为2.52%，较上年同期的3.87%有所下降。净资产收益率（ROE）为2.35%，较上年度末的3.01%有所下降。

在现金流量方面，2023年三季度，经营活动产生的现金流量净额为-9116.77万元，较上年同期的3380.76万元发生了较大变化。经营活动现金流入小计为8.25亿元，较上年同期的9.15亿元有所下降。经营活动现金流出小计为9.17亿元，较上年同期的8.81亿元有所增加。

综上所述，通源环境2023年三季度的经营状况整体稳定，但也面临一些挑战。资产负债率的上升可能表明公司的财务风险有所增加。营业收入的增长表明公司的主营业务发展良好，但营业利润和净利润的下降则可能意味着公司的盈利能力有所下降。此外，经营活动产生的现金流量净额由正转负，可能表明公司的现金流状况出现了一些问题。

对于投资者来说，虽然通源环境在营业收入上表现出了增长的势头，但在利润和现金流方面的表现则需要引起关注。建议投资者在投资决策时，应综合考虑公司的各项财务指标，以及行业的发展趋势和公司的发展策略。

本文仅代表分析师本人或者分析师在AI分析基础上作出的判断，并不能作为任何投资指标，也不构成任何投资建议。本文初衷是帮助投资人以最直观、最快速的方式，用最专业的视角对资本市场数据进行分析与研判。